Świadczenie wypłacone z polisy, jest wolne od roszczeń wierzycieli w postępowaniu cywilnym oraz od podatków: dochodowego, od zysków kapitałowych (Belki) i od spadków. Konkubina/konkubent z ustawy nie dziedziczą wcale, a dziedzicząc na podstawie testamentu muszą odprowadzić do fiskusa 20% wartości przejmowanego spadku. Poza tym są narażeni na zapłatę zachowku pozostałym spadkobiercom, jeśli takowy by im się należał i gdyby o niego wystąpili. To samo dotyczy pozostałych spadkobierców z II i III grupy podatkowej. Poprzez inwestycje w polisę unika się tych wszystkich zobowiązań. Polisa może też być źródłem wypłaty zachowku i umożliwia sfinansowanie rozliczeń między spadkobiercami, zabezpiecza spłatę podatku od spadku i darowizn. Gdy ktoś ma drugą rodzinę i kolejne dzieci, w tym dzieci z poprzednich związków, do dziedziczenia dochodzą wszyscy, w tym obecna małżonka.
Jeśli dzieci z poprzedniego związku są niepełnoletnie to nadzór nad ich majątkiem zazwyczaj sprawuje ich matka, czyli poprzednia żona, ale pod nadzorem sądu rodzinnego. Bez jego zgody nie można dysponować składnikami majątku, którego właścicielem lub współwłaścicielem jest nieletni. Niczego nie można sprzedać, wynająć czy wydzierżawić. W takiej sytuacji sprawy spadkowe mogą trwać latami a majątek przez ten czas może ulec znacznemu uszczupleniu.